Армії темного володаря Олмера, вождя войовничих східних племен, йдуть до стін Сірої Гавані, і світ знову виявляється на краю загибелі. Магічна сила, яка обрала Короля-без-королівства своїм знаряддям, зберігає і оберігає його. Трьом друзям - хоббітові Фолко і гномам Торину і Малюкові, - а також ельфів, що прилучилися до них, чекає нелегка битва.