З міського музею вкрадено старовинну картину зі зловісною назвою «Коханка Синьої Бороди». Злодії чомусь знехтували негласним правилом і винесли полотно разом із важким підрамником. Капітан міліції Архип Щукін, здогадуючись про таємниче минуле викраденого експонату, намагається з'ясувати його походження. Незабаром він дізнається, що незадовго до зникнення портретом цікавився італійський підданий Наталі ді Монтеверіо, який годинами просиджував перед зображенням білявої красуні. Як пояснив іноземець, історія картини тісно пов'язана з долею багатої російської поміщиці Гордєєвої, заарештованої в 1819 при спробі втечі з Росії з тим самим портретом ...